超高净值人群使用的 4 种财富规划工具与解决方案

2023 年 8 月 18 日

家族办公室

在超高净值（UHNW）人群中，财富规划工具与解决方案的重要性无论如何强调都不为过。随着个人和家族积累起巨额财富，对有效且全面的财富管理与保全策略的需求变得不可或缺。

财富规划是超高净值人士财务旅程中的根本支柱，指引他们穿越错综复杂的局面与多元机遇。为更深入地了解超高净值人群的考量，我们采访了 WMI 师资成员 Peter Triggs。他拥有 35 年税务、信托与财富规划经验，现任 1291 Group 合伙人，此前曾任星展私人银行区域财富规划与保险主管及国际私人银行主管。

Peter 指出，超高净值家族的特点之一，是往往通过房产投资、商业利益或旅居海外的家族成员，与众多境外司法辖区产生联系。因此，顾问对世界各地不同的法律体系和税收制度具备充分认知至关重要。

Peter 表示：“作为客户信赖的顾问，尽管提供税务和法律意见并非我们的职责，但对客户所面临的税务和法律问题有所了解是必不可少的——这样才能提升客户的意识，让他们认识到自身面临的问题与风险、可能需要采取的行动，以及可能的解决方案。”

Peter 指出的第二个特点是，超高净值家族往往与家族企业存在关联。确保家族企业在代际更替中存续，过程复杂且难以驾驭。因此，顾问需要配备必要的工具与解决方案，帮助超高净值家族顺利走好这段旅程。

基于上述考量，超高净值人群使用的关键财富规划工具主要有以下几种：

工具一：普通法信托

普通法信托是一种法律协议，由一方（受托人）为受益人的利益持有并管理资产。

Peter 表示，超高净值人群最常用的工具之一是普通法信托，通常下设持股公司和保险合同。这类信托有时会被架构为私人信托公司，由进入信托公司董事会的家族成员加以控制。

他表示：“当主动交易需要税务豁免时，这些家族可能会设立基金管理公司来申请新加坡的税务豁免，而且往往还会设立家族办公室，聘请家族成员和专业人士管理基金投资。”

工具二：家族办公室架构与服务

家族办公室（FO）往往有家族成员参与，可以成为超高净值人群管理财务与个人事务的综合财富规划解决方案的一部分。

Peter 表示：“家族办公室是当前新加坡的热门趋势，财富管理学院（WMI）的课程项目中对此有专门讲授。”

他强调，超高净值家族面临的一些挑战包括：美国、英国、日本和澳大利亚等国的高额境外税负、晚年丧失行为能力的问题、影响个人财富的意外商业诉讼、离婚，甚至子孙辈之间的代际分歧。

通过设立家族办公室，超高净值家族可以获得专业的投资管理服务、专业的税务与法律意见、构建多元化投资组合，并对各类资产开展尽职调查。此外，家族办公室架构还能协助遗产规划、税务优化与合规，并可运用信托和慈善基金会实现财富的跨代保全与传承。通过汇总报告以及对客户需求和目标的深入理解，家族办公室能够在确保超高净值家族利益得到保护、财富得到有效管理以实现其长期目标方面发挥关键作用。

工具三：信托与资产保护策略

超高净值人士往往采用多种策略来有效管理其信托与资产。Peter 表示，这些客户极其擅长创造财富，但他们同样认识到保护财富免受诉讼、境外税负、丧失行为能力、家庭纠纷和离婚等潜在风险的重要性。他说：“理解这些风险，才能找到合适的解决方案来保护财富并促成向未来世代的传承。然而，许多客户从未着手进行这项规划，财富可能因此流失。WMI 的使命正是让顾问做好准备，提升客户意识，并与客户探讨可能的解决方案。”

Peter 指出，一种常用策略是将资产所有权从个人名下转移至公司、保险公司、信托公司等实体或其组合。为实现最大程度的资产保护，通常建议将资产转入不可撤销的酌情信托。此外，超高净值人士中还有一种趋势：将所有权从在岸司法辖区转移至离岸司法辖区，以简化法律事务，且印花税等某些税种可能不再适用。